Kebutuhan Modal Kerja

Suatu perusahaan dapat berjalan lancar jika didukung oleh modal kerja yang memadai. Manajer keuangan harus menyediakan modal kerja sesuai dengan kebutuhan operasi, yaitu untuk: pembelian bahan baku, pembayaran upah buruh, pembayaran biaya overhead pabrik, pembayaran biaya pemasaran, pembayaran biaya administrasi, pembayaran pajak, pembayaran dividend, pembayaran jasa produksi, pembayaran angsuran utang dan bunga, dan lain-lain kegiatan rutin perusahaan. Berikut ini disajikan teknik perhitungan kebutuhan modal kerja. PT ABC memproduksi 100 unit produk ABC setiap harinya. Untuk memproduksinya dibutuhkan biaya-biaya sebagai berikut :

1)       Uang muka untuk pembelian bahan baku jenis A adalah 10 hari, harga per unit bahan baku Rp 30, dibeli 100 unit.

2)       Uang muka untuk pembelian bahan baku jenis B adalah 5 hari, harga per unit bahan baku Rp 20, dibeli 100 unit.

3)       Tanpa uang muka untuk pembelian bahan baku jenis C, harga per unit bahan baku Rp 10, dibeli 100 unit.

4)       Upah buruh Rp 10 unit output.

5)       Biaya overhead pabrik Rp 9 per unit output.

6)       Proses produksi 5 hari.

7)       Barang jadi disimpan di gudang semua jenis produk 5 hari.

8)       Rata-rata penagihan piutang untuk produk rata-rata 30 hari.

9)       Biaya pemasaran Rp 50.000 dan biaya administrasi Rp 75.000 per bulan.

10)   Kas besi Rp 50.000

11)   Hari kerja 25 hari per bulan.

Keterangan :

1)       Dana yang terikat pada bahan baku A = uang muka 10 hari + proses produksi 5 hari + gudang barang jadi 5 hari + penagihan piutang 30 hari = 50 hari.

2)       Dana yang terikat pada bahan baku B = uang muka 5 hari + proses produksi 5 hari + gudang barang jadi 5 hari + penagihan piutang 30 hari = 45 hari.

3)       Dana yang terikat pada bahan baku C = uang muka 0 hari + proses produksi 5 hari + gudang barang jadi 5 hari + penagihan piutang 30 hari = 40 hari.

Tabel Kebutuhan Modal kerja

Berdasarkan data diatas dapat disusun kebutuhan kas sebagai berikut :

Keterangan	Jumlah (Rp)
Bahan baku A, 100 unit x Rp 30 x 50 hari Bahan baku B, 100 unit x Rp 20 x 45 hari Bahan baku C, 100 unit x Rp 10 x 40 hari Upah buruh, 100 unit x Rp 10 x 40 hari Biaya overhead pabrik, 100 unit x Rp 9 x 40 hari Biaya pemasaran, (Rp50.000 / (100 x 25)) x 100 unit x 40 Biaya administrasi, (Rp 75.000 / (100 x 25)) x 100 unit x 40 Persediaan kas minimum atau safety cash	150.000 90.000 40.000 40.000 36.000 80.000 120.000 50.000
Jumlah modal kerja yang dibutuhkan	606.000

Keterangan :

1)       Jika perusahaan tidak memiliki kecukupan modal kerja, maka kegiatan operasinya akan terganggu dan kepercayaan dari pihak ketiga akan berkurang.

2)       Perusahaan yang sehat adalah perusahaan yang memiliki modal kerja kualitatif atau modal kerja permanen yang sesuai dengan kebutuhannya.